‘หนี้สาธารณะ’ ทั่วโลกพุ่ง เสี่ยงคุกคามเสถียรภาพทางเศรษฐกิจ
ธนาคารเพื่อการชำระหนี้ระหว่างประเทศ (BIS) เตือน ‘หนี้สาธารณะ’ ทั่วโลกพุ่ง เสี่ยงคุกคามเสถียรภาพทางเศรษฐกิจ ภาครัฐควรแก้ปัญหาทางการเงินเป็นอันดับแรก สำนักข่าวบลูมเบิร์ก รายงานบทวิเคราะห์ของธนาคารเพื่อการชำระหนี้ระหว่างประเทศ (BIS) ได้ออกมาเตือนว่า สถานการณ์ทางการคลังทั่วโลกยังคงน่าเป็นห่วงอย่างยิ่ง โดยเฉพาะอย่างยิ่งหนี้สาธารณะที่เพิ่มสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง ซึ่งเป็นภัยคุกคามร้ายแรงต่อเสถียรภาพทางเศรษฐกิจของประเทศต่างๆ ทั่วโลก คลาวดิโอ โบริโอ เจ้าหน้าที่อาวุโสของ BIS ได้ส่งสัญญาณเตือนไปยังประเทศต่างๆ โดยระบุว่า ประเทศต่างๆ ทั่วโลกควรให้ความสำคัญกับการแก้ไขปัญหาทางการเงินของภาครัฐอย่างเร่งด่วน โดยเฉพาะอย่างยิ่งปัญหาหนี้สาธารณะที่เพิ่มสูงขึ้นเป็นอันดับแรก ก่อนที่จะทำให้นักลงทุนพันธบัตรเกิดความกังวล รายงานฉบับล่าสุดชี้ให้เห็นว่า อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลในช่วง 3 เดือนที่ผ่านมาได้เพิ่มสูงขึ้นอย่างน่ากังวล และแตะระดับสูงสุดใกล้เคียงกับช่วงวิกฤตการเงินโลกปี 2007-2008 นอกจากนี้ สเปรดของ Credit Default Swap (CDS) ของรัฐบาลสหรัฐฯ ที่สูงขึ้น ก็ได้สะท้อนให้เห็นถึงความวิตกกังวลของนักลงทุนเกี่ยวกับความเสี่ยงในการผิดนัดชำระหนี้ของรัฐบาล โดยเฉพาะอย่างยิ่งในช่วงก่อนการเลือกตั้งประธานาธิบดี ที่มา: บลูมเบิร์ก
ยอดโฆษณาทั่วโลกปีนี้ จ่อพุ่งทะลุ 1 ล้านล้านดอลลาร์ เป็นครั้งแรก
กรุ๊ปเอ็มเผยรายได้จากโฆษณาทั่วโลกในปีนี้จ่อพุ่งทะลุ 1 ล้านล้านดอลลาร์เป็นครั้งแรกในประวัติศาสตร์ หลังเติบโตแรง 9.5% นำโดยโฆษณาบนแพลตฟอร์มเทคโนโลยี ‘กูเกิล-เฟซบุ๊ก’ คาดปีหน้าโตต่อ 7.7% บริษัท กรุ๊ปเอ็ม (Group M) ซึ่งเป็นเอเจนซี่ซื้อสื่อโฆษณาที่ใหญ่ที่สุดในโลกในเครือของ WPP คาดการณ์ว่า รายได้จากการโฆษณาทั่วโลกจะเพิ่มขึ้น 9.5% ในปี 2024 และจะทะลุ 1 ล้านล้านดอลลาร์เป็นครั้งแรก และจะเติบโต 7.7% ในปีหน้า 2568 การเติบโตอย่างต่อเนื่องนี้มาจากการขับเคลื่อนหลักของ “แพลตฟอร์มดิจิทัล” ซึ่งท้าทายการคาดการณ์ว่า อุตสาหกรรมจะชะลอตัวลง โดยกรุ๊ปเอ็มระบุในรายงานการคาดการณ์สิ้นปี 2024 ว่า รายได้จากการโฆษณาจะเร่งตัวขึ้นอีกครั้งในปีนี้ และมีแนวโน้มจะรักษาอัตราการเติบโตที่สูงขึ้นไปจนถึงปี 2029 ซึ่งมากกว่าที่เคยประเมินไว้เมื่อปีก่อน รายงานคาดการณ์ว่า บริษัทยักษ์ใหญ่นำโดย กูเกิล (Google) เมตา (Meta) ไบต์แดนซ์ (ByteDance) อะเมซอน (Amazon) และอาลีบาบา (Alibaba) […]
ญี่ปุ่นปรับเพิ่มประมาณการ GDP ไตรมาส 3/67 เป็น 1.2% จากเดิม 0.9%
สำนักงานคณะรัฐมนตรีญี่ปุ่น เปิดเผยในวันนี้ (9 ธ.ค.) ว่า ผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) ในไตรมาส 3/2567 ขยายตัว 1.2% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งเพิ่มขึ้นจากตัวเลขประมาณการเบื้องต้นที่ระบุว่าขยายตัวเพียง 0.9% และแข็งแกร่งกว่าที่นักวิเคราะห์ในโพลสำรวจของสำนักข่าวบลูมเบิร์กคาดการณ์ว่าจะขยายตัว 1.0% สำนักงานคณะรัฐมนตรีญี่ปุ่น ยังเปิดเผยว่า การใช้จ่ายด้านทุน ซึ่งเป็นมาตรวัดอุปสงค์ภายในประเทศ ลดลงเพียง 0.1% ในไตรมาส 3 ซึ่งดีกว่าการประมาณการเบื้องต้นที่ระบุว่าลดลง 0.2% ส่วนการอุปโภคบริโภคในภาคเอกชน ซึ่งคิดเป็นสัดส่วนกว่าครึ่งหนึ่งของตัวเลข GDP นั้น เพิ่มขึ้น 0.7% ซึ่งน้อยกว่าตัวเลขประมาณการเบื้องต้นที่ระบุว่าปรับตัวขึ้น 0.9% ขณะที่ยอดส่งออกดีดตัวขึ้น 1.1% เพิ่มขึ้นจากตัวเลขประมาณการเบื้องต้นที่ระบุว่าเพิ่มขึ้นเพียง 0.4% ตัวเลข GDP ที่ขยายตัวได้ดีเกินคาดเป็นสนับสนุนมุมมองของธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) ซึ่งระบุว่า เศรษฐกิจญี่ปุ่นจะยังคงขยายตัวปานกลาง ทั้งนี้ คาดว่าคาซูโอะ อุเอดะ ผู้ว่าการ BOJ จะจับตาข้อมูลเศรษฐกิจที่สำคัญของญี่ปุ่นอย่างใกล้ชิดก่อนที่การประชุมนโยบายการเงินของ […]
เจอโรม พาวเวล ยืนยันไม่กังวล เฟด สูญเสียสถานะการเป็นองค์กรอิสระภายใต้รัฐบาลทรัมป์
เจอโรม พาวเวล ยืนยันไม่กังวล เฟด สูญเสียสถานะการเป็นองค์กรอิสระภายใต้รัฐบาลทรัมป์ มั่นใจกฎหมายที่กำหนดขึ้นโดยสภาคองเกรสนั้น จะเป็นเกราะป้องกันเฟด วันที่ 5 ธันวาคม 2567 สำนักข่าว CNBC รายงานว่า เจอโรม พาวเวล ประธานธนาคารกลาง สหรัฐฯ (เฟด) กล่าวว่า ไม่กังวลธนาคารกลางสหรัฐฯ จะสูญเสียสถานะการเป็นองค์กรอิสระภายใต้รัฐบาลของโดนัลด์ ทรัมป์ และไม่กังวลว่าทรัมป์จะพยายามทำให้เฟดตกเป็นเป้าหมายทางการเมืองเมื่อเขาเข้ารับตำแหน่งประธานาธิบดีสหรัฐฯ อย่างเป็นทางการ ในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมานั้น สถานะการเป็นองค์กรอิสระของเฟดได้ถูกตั้งคำถามอย่างมาก หลังจากมีรายงานว่า ทรัมป์พยายามที่จะแทรกแซงนโยบายการเงินของเฟดและอาจจะถึงขึ้นแต่งตั้ง “ประธานเงา” ให้ขึ้นมาดูแลเฟด เพื่อบั่นทอนอำนาจของพาวเวล อย่างไรก็ดี พาวเวล กล่าวว่ากฎหมายที่กำหนดขึ้นโดยสภาคองเกรสนั้น จะเป็นเกราะป้องกันเฟดและจะช่วยปกป้องความเป็นอิสระของเฟดให้ปลอดภัยจากอิทธิพลทางการเมือง “ความเป็นอิสระหมายความว่าอะไร? มันหมายความว่าเราสามารถตัดสินใจได้โดยไม่ถูกกลับคำตัดสิน และนั่นทำให้เรามีความสามารถในการตัดสินใจเพื่อประโยชน์ของชาวอเมริกันทุกคนในทุกเวลา ไม่ใช่เพื่อพรรคการเมืองใดหรือผลทางการเมืองใดโดยเฉพาะ เฟดมีความมุ่งมั่นที่จะบรรลุเป้าหมายการจ้างงานอย่างเต็มศักยภาพและทำให้เงินเฟ้อมีเสถียรภาพ เพื่อประโยชน์ของชาวอเมริกันทุกคน และเฟดถูกกำหนดให้แยกออกจากการเมืองโดยสิ้นเชิง” พาวเวล กล่าว ขณะเดียวกัน พาวเวลไม่ได้ส่งสัญญาณว่า ในระยะสั้นทิศทางอัตราดอกเบี้ยนโยบายจะดำเนินไปอย่างไร แม้ว่าเขาจะตั้งข้อสังเกตว่า เฟดสามารถระมัดระวังได้ ตามที่เขาพูดไปก่อนหน้านี้ พาวเวลกล่าวว่า เศรษฐกิจสหรัฐฯ […]
ราคาทองคำโลกขยับขึ้น หลังเผยแพร่ข้อมูลแรงงาน
ราคาทองคำปรับตัวเพิ่มขึ้นเล็กน้อย ดอลลาร์อ่อนค่า ผลตอบแทนพันธบัตรผ่อนคลาย ตลาดรอข้อมูลเศรษฐกิจเพิ่มเติม รอยเตอร์ส รายงานวันนี้ (4 ธ.ค.) ว่า ราคาทองคำปรับตัวเพิ่มขึ้นเล็กน้อยในวันอังคาร หลังจากรายงานการจ้างงานของสหรัฐฯ ออกมาแข็งแกร่ง ในขณะที่ ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงและผลตอบแทนพันธบัตรที่ผ่อนคลายลง จำกัดการลดลงของราคาทองก่อนหน้านี้ ตลาดกำลังรอข้อมูลเศรษฐกิจเพิ่มเติม เพื่อประเมินทิศทางอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ ราคาทองคำในตลาดซื้อขายทันที Spot Gold ปรับตัวเพิ่มขึ้น 0.2% สู่ระดับ 2,665 ดอลลาร์ต่อออนซ์ โดยราคาทองคำ ปรับตัวเพิ่มขึ้นถึง 0.7% ก่อนที่จะมีข้อมูลตำแหน่งงานว่างของสหรัฐฯ ราคาทองคำในตลาดล่วงหน้า Gold Futures ของสหรัฐฯ ปรับตัวเพิ่มขึ้นเพียง 0.1% สู่ระดับ 2,642.45 ดอลลาร์ ราคาทองคำปรับตัวขึ้นในกรอบแคบ เนื่องจาก “ข้อมูลแรงงานยืนยันการคาดการณ์ของเราว่า ตลาดแรงงานจะฟื้นตัว ซึ่งช่วยลดความกังวลเกี่ยวกับการชะลอตัวอย่างมีนัยสำคัญของตลาดแรงงาน ก่อนรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตรจะถูกเผยแพร่ในวันศุกร์” แดเนียล กาลี นักกลยุทธ์ ด้านสินค้าโภคภัณฑ์จากบริษัทหลักทรัพย์ TD Securities กล่าว […]
บริษัทญี่ปุ่นเร่งเข็นหุ้นกู้ออกขาย หลังตลาดเก็ง BOJ ขึ้นดอกเบี้ยรับสัญญาณเงินเฟ้อ
สำนักข่าวบลูมเบิร์ก รายงานว่า บริษัทญี่ปุ่นเร่งนำหุ้นกู้ออกขาย หลังมีการคาดการณ์เพิ่มขึ้นว่า ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) อาจปรับขึ้นดอกเบี้ยในการประชุมเดือนธ.ค. โดย Daiwa Securities ผู้จัดจำหน่ายหลักทรัพย์ ระบุว่า บริษัท KDDI Corp. ผู้ให้บริการโทรคมนาคมรายใหญ่ของญี่ปุ่น ออกหุ้นกู้มูลค่า 2.10 แสนล้านเยน (1.40 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) ในวันนี้ (29 พ.ย.) ทั้งนี้ บริษัทผู้ออกหุ้นกู้ได้เร่งแผนการจำหน่ายหลักทรัพย์ ก่อนที่ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) จะประชุมนโยบายการเงินและอัตราดอกเบี้ยครั้งต่อไปในวันที่ 18-19 ธ.ค. ซึ่งมีการคาดการณ์เข้มข้นมากขึ้นถึงการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย หลังอัตราเงินเฟ้อของกรุงโตเกียวเดือนพ.ย. เพิ่มขึ้นสูงกว่าคาดการณ์ ขณะที่ ตัวชี้วัดอื่นๆ สะท้อนภาพรวมเศรษฐกิจญี่ปุ่นไปในทิศทางเดียวกับที่ธนาคารกลางคาดการณ์ไว้ ข้อมูลจากสำนักข่าวรอยเตอร์ เผยว่า ดัชนีราคาผู้บริโภคพื้นฐาน (Core CPI) ของกรุงโตเกียว ซึ่งไม่รวมต้นทุนอาหารสดที่มีความผันผวน เพิ่มขึ้น 2.2% ในเดือนพ.ย. เมื่อเทียบรายปี สูงกว่าคาดการณ์เฉลี่ยของตลาดที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 2.1% และยังสูงกว่าระดับ […]
อัตราเงินเฟ้อขั้นต้นของฝรั่งเศสเดือนพ.ย.แตะที่ 1.7% ตามคาด
ข้อมูลเบื้องต้นจากสำนักงานสถิติแห่งชาติฝรั่งเศส (INSEE) ระบุว่า อัตราเงินเฟ้อเป็นไปตามที่คาดการณ์ไว้ในเดือนพ.ย. โดยราคาอาหารปรับตัวลง ขณะที่ราคาบริการพุ่งสูงขึ้นเมื่อเทียบกับปีที่แล้ว เมื่อเทียบรายปี อัตราเงินเฟ้อฝรั่งเศส (ประมาณการขั้นต้น) ที่ปรับให้สอดคล้องกับมาตรฐานของสหภาพยุโรป (HICP) อยู่ที่ 1.7% ในเดือนพ.ย. ขยับขึ้นจาก 1.6% ในเดือนต.ค. ซึ่งตรงกับที่บรรดานักเศรษฐศาสตร์ในโพลของสำนักข่าวรอยเตอร์คาดการณ์ไว้ ราคาบริการในเดือนพ.ย.ปรับตัวสูงขึ้น 2.5% จากปีที่แล้ว เพิ่มจาก 2.3% ในเดือนต.ค. ส่วนราคาพลังงานปรับตัวลง 0.7% เมื่อเทียบกับปีก่อน ซึ่งลดลงเร็วกว่าเดือนก่อนที่ติดลบ 0.2% INSEE รายงานว่า ราคาสินค้าอุตสาหกรรมและยาสูบยังทรงตัว โดยมีอัตราการเติบโตเท่ากับเดือนก่อน เมื่อเทียบรายเดือน ดัชนี HICP ปรับตัวลงเล็กน้อย สาเหตุหลักมาจากราคาค่าบริการที่ลดลง โดยเฉพาะในภาคขนส่ง ส่วนราคาอาหารและสินค้าอุตสาหกรรมยังทรงตัว ขณะที่ราคาพลังงานและยาสูบปรับตัวขึ้นเล็กน้อย ทั้งนี้ ดัชนีราคาผู้บริโภคขั้นต้นของฝรั่งเศสที่ไม่ได้ปรับให้สอดคล้องกับมาตรฐานของสหภาพยุโรป (CPI) ขยับขึ้นมาอยู่ที่ 1.3% ในเดือนพ.ย. เมื่อเทียบรายปี สูงกว่าตัวเลข 1.2% […]
กองทุน CIF ของธนาคารโลก เตรียมออกบอนด์ 500 ล้านดอลล์ ระดมทุนรับมือสภาพภูมิอากาศ
สำนักข่าวบลูมเบิร์ก รายงานว่า กองทุน Climate Investment Funds (CIF) ของธนาคารโลก เตรียมเข้าระดมทุนในตลาดเป็นครั้งแรก ผ่านการออกบอนด์มูลค่าราว 500 ล้านดอลลาร์สหรัฐ สำหรับสนับสนุนการลงทุนในด้านพลังงานหมุนเวียนและเทคโนโลยีใหม่ๆ ในประเทศกำลังพัฒนาในช่วง 5-10 ปีข้างหน้า หลังรัฐบาลหลายประเทศไม่จัดสรรงบสนับสนุนเพิ่มเติม ทั้งนี้ กองทุนดังกล่าวมีมูลค่าราว 1.2 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ จะใช้วิธีการรวบรวมเงินทุนจากประเทศร่ำรวยเพื่อจัดสรรให้กับประเทศกำลังพัฒนา แต่เงินสนับสนุนที่จำเป็นต้องใช้ยังไม่เพียงพอในการรับมือปัญหาการเปลี่ยนแปลงสภาพอากาศซึ่งต้องใช้เงินมหาศาล ด้าน Tariye Gbadegesin ประธานเจ้าหน้าที่บริหารกองทุน ให้สัมภาษณ์กับบลูมเบิร์กว่า “เป็นการดีกว่าที่จะต่อยอดจากฐานเงินทุนที่เรามีและทำให้งอกเงยขึ้นมาอีกหลายเท่า” ในการประชุมรัฐภาคีกรอบอนุสัญญาสหประชาชาติว่าด้วยการเปลี่ยนแปลงสภาพภูมิอากาศ หรือ COP ครั้งที่ 29 คณะผู้เจรจาจากเกือบ 200 ประเทศ มีมติเห็นชอบในการกำหนดเป้าหมายทางการเงินประจำปีที่ต้องใช้ อย่างน้อยๆ 3 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐ ภายในปี 2035 ซึ่งต่ำกว่าที่ประเทศกำลังพัฒนาคาดหวังว่าจะได้รับเป็นอย่างมาก โดย Gbadegesin กล่าวว่า สถานการณ์ตอนนี้เป็นเรื่องยาก ทุกคนรู้ว่าเราต้องทำอะไรมากกว่านี้ แต่เรามีงบน้อยลง คำถามตามมาก็คือ เราจะทำมากกว่านี้ด้วยเงินที่น้อยลงได้อย่างไร จากเหตุผลดังกล่าว การเปลี่ยนโครงสร้างในการจัดหาเงินทุนโดยมุ่งสู่ตลาดทุน […]
เกาหลีใต้จ่อปล่อยเงินกู้ 1 หมื่นล้านดอลลาร์ในปีหน้า มุ่งสนับสนุนอุตสาหกรรมชิป
กระทรวงเศรษฐกิจและการคลังเกาหลีใต้ เตรียมเปิดตัวโครงการเงินกู้ดอกเบี้ยต่ำ 14 ล้านล้านวอน (1 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ) ในปี 2568 เพื่อกระตุ้นอุตสาหกรรมชิป ในช่วงเวลาที่เกาหลีใต้เผชิญกับการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นจากจีน และความไม่แน่นอนเกี่ยวกับทิศทางนโยบายเมื่อโดนัลด์ ทรัมป์ กลับมาดำรงตำแหน่งประธานาธิบดีสหรัฐฯ สมัยที่ 2 เงินกู้ดังกล่าวจะถูกส่งผ่านธนาคารต่างๆ ที่ดำเนินการโดยรัฐบาล และรวมถึงเงินทุน 1.8 ล้านล้านวอน เพื่อติดตั้งสายส่งไฟฟ้าเพื่อสนับสนุนบริษัทต่างๆ ในโครงการชิปแห่งใหม่ สำนักข่าวรอยเตอร์ รายงานว่า เกาหลีใต้ ซึ่งเป็นที่ตั้งของผู้ผลิตชิปหน่วยความจำชั้นนำ อย่างซัมซุง อิเลคโทรนิคส์ (Samsung Electronics) และเอสเค ไฮนิกซ์ (SK Hynix) กำลังสร้างโรงงานในเมืองยงอินและพยองแท็กทางใต้ของกรุงโซล ซึ่งหวังให้เป็นแหล่งผลิตชิปเทคโนโลยีขั้นสูงที่ใหญ่ที่สุดในโลก เพื่อดึงดูดบริษัทอุปกรณ์ชิปและบริษัทออกแบบ (fabless) นอกจากนี้ เกาหลีใต้คาดการณ์ว่า การค้าโลกและสภาพแวดล้อมทางอุตสาหกรรมจะเปลี่ยนแปลงไปอย่างมาก หลังรัฐบาลสหรัฐฯ ชุดใหม่เข้ารับตำแหน่ง โดยมีความกังวลว่า สหรัฐฯ จะมีนโยบายจูงใจการลงทุนลดลง หากมีการเปลี่ยนแปลงร่างกฎหมายลดเงินเฟ้อ และร่างกฎหมายชิปและวิทยาศาสตร์ รวมถึงการเพิ่มภาษีสินค้านำเข้า ที่มา: […]
ภาคธุรกิจสหรัฐฯ ให้คำมั่นลงทุนกว่า 1 ล้านล้านดอลล์ในกลุ่มชิป-พลังงานสะอาด
ภาคธุรกิจสหรัฐฯ ให้คำมั่นลงทุนกว่า 1 ล้านล้านดอลล์ในกลุ่มชิป-พลังงานสะอาด รับอานิสงส์หนุนลงทุนในประเทศ สำนักข่าวรอยเตอร์ รายงานว่า ทำเนียบขาวเผยบริษัทต่าง ๆ ได้ให้คำมั่นว่าจะลงทุนมากกว่า 1 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ ในอุตสาหกรรมของสหรัฐฯ เช่น เซมิคอนดักเตอร์และพลังงานสะอาด ในช่วงรัฐบาลของประธานาธิบดีโจ ไบเดน โดยอ้างถึงการผ่านกฎหมายสำคัญ 3 ฉบับในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา โดยประธานาธิบดีโจ ไบเดน กล่าวว่า กฎหมายโครงสร้างพื้นฐาน (Bipartisan Infrastructure Law) กฎหมายชิปและวิทยาศาสตร์ (CHIPS and Science Act) รวมถึงกฎหมายลดอัตราเงินเฟ้อ (Inflation Reduction Act) จะช่วยผลักดันวาระโครงสร้างพื้นฐานครั้งใหญ่และสร้างงานเพิ่มทั่วประเทศ ประธานาธิบดีไบเดน กล่าวว่า “เราได้ผ่านกฎหมาย เพื่อสร้างโครงสร้างพื้นฐานใหม่ สร้างเศรษฐกิจในด้านพลังงานสะอาด และนำภาคการผลิตกลับคืนสู่สหรัฐฯ ภายหลังบริษัทต่างๆ ย้ายฐานการผลิตออกไปยังประเทศอื่นๆ เป็นเวลานานหลายทศวรรษ” พร้อมเสริมว่า“การลงทุนในอุตสาหกรรมแห่งอนาคตเหล่านี้ จะช่วยทำให้แน่ใจว่าอนาคตจะเกิดขึ้นในสหรัฐฯ ผ่านแรงงานชาวอเมริกัน และเป็นการสร้างงานสร้างโอกาสให้กับชุมชน ที่มักถูกมองข้าม” เงินอุดหนุนที่มอบให้ภายใต้กฎหมายเหล่านี้ […]