ธนาคารรายใหญ่จีน หั่น “ดอกเบี้ยเงินฝาก” หวังพยุงเศรษฐกิจให้เติบโต
เมื่อวันที่ 1 กันยายน 2566 สำนักข่าวรอยเตอร์ รายงานว่า เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา ธนาคารรายใหญ่ของจีน 5 แห่ง ปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝากหลายรายการ เพื่อลดแรงกดดันต่ออัตรากำไรขั้นต้นที่ลดลง เนื่องจากธนาคารปรับลดอัตราดอกเบี้ยจำนองลง เพื่อรองรับภาคอสังหาริมทรัพย์ที่กำลังดิ้นรนจากวิกฤติปัญหาสภาพคล่องและเศรษฐกิจที่ชะลอตัวลง โดยธนาคารรายใหญ่ ได้แก่ Industrial and Commercial Bank of China, China Construction Bank Corp และ Agricultural Bank of China เมื่อวันศุกร์ได้ปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝากระหว่าง 5-25 basis points แหล่งข่าว 3 รายที่คุ้นเคยกับเรื่องนี้ กล่าวกับรอยเตอร์ เมื่อวันอังคาร (29 ส.ค.2566) ว่า ธนาคารของรัฐรายใหญ่จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝาก เนื่องจากเตรียมที่จะลดอัตราดอกเบี้ยจำนอง ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของความพยายามของจีนในการฟื้นฟูภาคส่วนอสังหาริมทรัพย์ที่ได้รับผลกระทบจากวิกฤตหนี้ ธนาคารกลางจีนและหน่วยงานกำกับดูแลทางการเงินของจีนที่ประกาศเมื่อวันพฤหัสบดี (31 ส.ค.) ว่าตั้งแต่วันที่ 25 กันยายน 2566 เป็นต้นไป ผู้ซื้อบ้านหลังแรกที่มีการจำนองสามารถยื่นขออัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่าสำหรับสินเชื่อที่มีอยู่ได้ […]
กำลังซื้อจีนแผ่ว ฉุดแผนฟื้นเศรษฐกิจโลกระส่ำ
กำลังซื้อจีนแผ่ว ฉุดแผนฟื้นเศรษฐกิจโลกระส่ำ โดยเศรษฐกิจจีน ซึ่งเป็นกลไกลขับเคลื่อนการเติบโตของเเศรษฐกิจโลกในสัดส่วนประมาณหนึ่งในสามในปีนี้ ชะลอตัวลงอย่างมากในช่วงไม่กี่เดือนมานี้ Key Points: ผู้กำหนดนโยบายในประเทศต่างๆ กำลังออกมาตรการเพื่อรับมือกับผลกระทบทางเศรษฐกิจที่เกิดขึ้น ขณะที่การนำเข้าสินค้าทุกประเภทของจีน ตั้งแต่วัสดุก่อสร้าง เครื่องใช้ไฟฟ้า หรือสินค้าอิเล็กทรอนิกส์พากันปรับตัวร่วงลงอย่างมาก นักลงทุนทั่วโลกถอนเม็ดเงินกว่า 10,000 ล้านดอลลาร์ออกจากตลาดหุ้นจีน ส่วนใหญ่เทขายหุ้นบลูชิพออกจนหมด โกลด์แมน แซคส์ กรุ๊ป อิงค์ และมอร์แกน สแตนเลย์ เตือนว่า ผลกระทบของวิกฤตการณ์ในภาคอสังหาริมทรัพย์ของจีนอาจจะลุกลามไปยังประเทศอื่นๆ ในภูมิภาคเอเชีย อีกทั้งจะทำให้รายได้และผลตอบแทนในภูมิภาคเอเชียลดลง ญี่ปุ่น ส่งออกในเดือนก.ค.ลดลงครั้งแรกในรอบกว่า 2 ปี หลังจากจีนลดการนำเข้ารถยนต์และชิป ต่างชาติแห่เทขายพันธบัตรจีนคิดเป็นมูลค่า 3.02 หมื่นล้านดอลลาร์ นับตั้งแต่ต้นปี หลังจากจีนประกาศลดอัตราดอกเบี้ย และกำลังมองหาทางเลือกอื่นๆ เช่น พันธบัตรเกาหลีใต้และอินโดนีเซีย เศรษฐกิจจีนซึ่งเป็นกลไกลขับเคลื่อนการเติบโตของเศรษฐกิจโลกในสัดส่วนประมาณหนึ่งในสามในปีนี้ ชะลอตัวลงอย่างมากในช่วงไม่กี่เดือนมานี้ เท่ากับส่งสัญญาณเตือนทั่วโลกว่า ช่วงที่เหลือของปีนี้การขยายตัวทางเศรษฐกิจอาจจะไม่ได้เป็นไปตามที่ประเทศต่างๆ คาดหวัง บรรดาผู้กำหนดนโยบายกำลังออกมาตรการต่างๆ เพื่อรับมือกับผลกระทบทางเศรษฐกิจที่เกิดขึ้น ขณะที่ การนำเข้าสินค้าทุกประเภทของจีน ตั้งแต่วัสดุก่อสร้าง […]
‘สี จิ้นผิง’ เยือนแอฟริกาใต้ แจ้งกลุ่ม “บริกส์” ศก.จีนฟื้นตัวได้
แถลงการณ์ประธานาธิบดี สี จิ้นผิง ของจีนต่อที่ประชุมสุดยอดกลุ่มบริกส์ ระบุ เศรษฐกิจจีนมีความสามารถในการก้าวพ้นวิกฤตและฟื้นตัวได้ นอกจากนั้น ปัจจัยพื้นฐานสําหรับการเติบโตในระยะยาวยังคงไม่เปลี่ยนแปลง เมื่อวันอังคาร (22 ส.ค.) นายหวัง เหวินเทา รมว.พาณิชย์ของจีนเป็นผู้อ่านแถลงการณ์ที่เตรียมไว้ฉบับนี้ต่อที่ประชุมฟอรัมธุรกิจเวทีหนึ่งของการประชุมสุดยอดว่า เศรษฐกิจจีนมีความสามารถในการฟื้นตัวสูง มีศักยภาพมหาศาล และมีพลังอันยิ่งใหญ่ คำยืนยันของผู้นำจีนมีขึ้นในท่ามกลางสถานการณ์ที่เศรษฐกิจจีน ซึ่งมีขนาดใหญ่อันดับ 2 ของโลกกำลังสูญเสียแรงผลักดันในการฟื้นตัว จากสาเหตุภาคอสังหาริมทรัพย์ทรุดหนัก ผู้บริโภคในประเทศใช้จ่ายต่ำกว่าเป้าหมาย และการเติบโตของสินเชื่อที่ลดลงอย่างมาก ทำให้รัฐบาลจีนต้องออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจมาอย่างต่อเนื่อง อย่างไรก็ตาม ประธานาธิบดีสี มองว่า จีนมีข้อได้เปรียบในด้านเศรษฐกิจหลายประการ ซึ่งรวมทั้งการเป็นตลาดที่มีขนาดใหญ่เป็นพิเศษ มีระบบอุตสาหกรรมที่เจริญเติบโตเต็มที่ และมีแรงงานความสามารถสูงอยู่มากมาย “นาวาเศรษฐกิจจีนลำมหึมาจะแล่นฝ่าคลื่นลมมุ่งไปข้างหน้าต่อไป” ประธานาธิบดีสี ระบุ การอ่านแถลงการณ์ของผู้นำจีนมีขึ้นในวันเดียวกับที่สหรัฐฯ ได้ออกมาวิพากษ์วิจารณ์จีน ที่ลดความโปร่งใสในการรายงานข้อมูลพื้นฐานทางเศรษฐกิจในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา นอกจากนั้น ยังปราบปรามบริษัทในประเทศที่เปิดเผยข้อมูลพื้นฐานเหล่านี้ โดยจีนอ้างว่าเป็นพฤติกรรมที่ขาดความรับผิดชอบ ประธานาธิบดีสี อยู่ระหว่างเยือนประเทศแอฟริกาใต้และเข้าร่วมการประชุมสุดยอดบริกส์ (BRICS) ครั้งที่ 15 ซึ่งเป็นกลุ่มประเทศกำลังพัฒนา ที่มีเศรษฐกิจเติบโตอย่างรวดเร็ว ประกอบด้วย 5 ชาติ […]
Goldman Sachs หั่นคาดการณ์การเติบโต EPS หุ้นจีนลง 3% หวั่นพิษอสังหาฯ ลามหนัก
Goldman Sachs วาณิชธนกิจยักษ์ใหญ่ของสหรัฐฯ หั่นคาดการณ์การเติบโตของกำไรต่อหุ้น (EPS) ทั้งปีสำหรับดัชนี MSCI China Index ลงเหลือ 11% จาก 14% เพราะความปั่นป่วนในภาคอสังหาริมทรัพย์ และความเสี่ยงผิดนัดชำระหนี้ของธนาคารเงา โดยคิงเกอร์ เหลา (Kinger Lau) นักกลยุทธ์จากธนาคารดังกล่าว ระบุว่า “การปรับตัวขึ้นของตลาดหุ้น หลังการประชุมโปลิตบูโร ในช่วงท้ายเดือน ก.ค. นั้นเกิดขึ้นเพียงช่วงสั้นๆ” พร้อมเสริมว่า “ตลาดที่อยู่อาศัยที่ทรุดโทรมและอาจแพร่ระบาดไปยังเศรษฐกิจและตลาดการเงินในวงกว้าง ทั้งหมดเป็นเหตุผลให้เราต้องปรับลดประมาณการการเติบโตของกำไรต่อหุ้นจีนลง” ขณะที่ บทวิเคราะห์ของบลูมเบิร์ก ระบุว่า นี่เป็นครั้งที่ 2 ในรอบ 3 เดือนที่โกลด์แมน ลดมุมมองเกี่ยวกับตลาดหุ้นจีนลง เพราะกังวลว่าปัญหาในภาคอสังหาฯ จะแทรกซึมเข้าไปในตลาดหุ้น สำทัพด้วยความเสี่ยงผิดนัดชำระของธนาคารเงา (Shadow Banks) ท่ามกลางการมาตรการกระตุ้นของรัฐบาลที่อ่อนแอกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ ที่มา: บลูมเบิร์ก
จีนให้คำมั่นเร่งออกนโยบายหนุนการบริโภค หลังจีดีพี Q2/66 โตต่ำกว่าคาด
สำนักข่าวรอยเตอร์ รายงานว่า คณะกรรมการเพื่อการพัฒนาและปฏิรูปแห่งชาติจีน (NDRC) ให้คำมั่นในวันนี้ (18 ก.ค.) ว่า จีน จะเร่งออกนโยบายเพื่อมุ่งฟื้นฟูและขยายการบริโภค เนื่องจากกำลังซื้อของผู้บริโภคยังคงอ่อนแอ รายงานระบุว่า เศรษฐกิจจีนเติบโตแบบชะลอตัวในไตรมาสที่ 2/2566 โดยผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (จีดีพี) ไตรมาส 2/2566 ขยายตัว 6.3% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์ในโพลสำรวจของสำนักข่าวรอยเตอร์คาดการณ์ไว้ว่าอาจจะขยายตัว 7.3% นายจิน เสียนตง เจ้าหน้าที่ NDRC กล่าวในระหว่างการแถลงข่าวประจำเดือนของ NDRC ว่า เศรษฐกิจจีนเผชิญความยากลำบากในการฟื้นตัวอย่างต่อเนื่อง รวมถึงเผชิญความท้าทายจาก “อุปสงค์ที่ไม่เพียงพอ แรงผลักดันที่อ่อนแอ และความเชื่อมั่นที่อ่อนแอ” นายจิน ระบุว่า กำลังซื้อและการคาดการณ์การบริโภคของผู้บริโภคค่อนข้างอ่อนแอ และมีความจำเป็นต้องปรับปรุงโครงสร้างพื้นฐานและสภาพแวดล้อมการบริโภค นายจิน กล่าวเสริมว่า NDRC จะกำหนดและออกนโยบายทันทีเพื่อฟื้นฟูและเพิ่มการบริโภค “เพื่อรักษาเสถียรภาพการบริโภคสินค้าโภคภัณฑ์ เพิ่มการบริโภครถยนต์และอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์ รวมถึงปรับสภาพแวดล้อมการบริโภคให้เหมาะสม เราจะออกนโยบายที่ปฏิบัติได้จริงและมีประสิทธิภาพ ตลอดจนนำไปใช้โดยเร็วที่สุด” นายจิน ระบุ […]
Economic Update: จีนส่งสัญญาณผ่อนคลายเชิงนโยบายเพิ่มเติม
โดย ดร.มิ่งขวัญ ทองพฤกษา Chief Economist, BBLAM จีนส่งสัญญาณผ่อนคลายเชิงนโยบายเพิ่มเติม ภายหลังจากที่ได้ประกาศมาตรการช่วยเหลือ Developer โดยขยายระยะเวลาชำระสินเชื่อไปถึงหนึ่งปี โดยก่อนหน้านี้ ได้ออกมาตรการสนับสนุนให้สถาบันการเงินและ Developer ได้เจรจาต่อรองเงื่อนไขการชำระ ซึ่งหน่วยงานที่เกี่ยวข้อง ประกอบไปด้วย PBoC และหน่วยงานกำกับสถาบันการเงิน หรือ NFRA ได้กล่าวร่วมกันว่า มาตรการดังกล่าวมีจุดประสงค์เพื่อให้ Developer มีสายป่านเพียงพอที่จะก่อสร้างจนแล้วเสร็จและสามารถส่งมอบบ้านได้ สำนักข่าว China Securities Journals กล่าวว่า ทางการจีนมีแผนที่จะออกมาตรการสนับสนุนเพิ่มเติมอีก เพื่อที่จะเพิ่มความเชื่อมันธุรกิจในกลุ่มนักลงทุนทั้งในและต่างประเทศ ซึ่งมาตรการที่จะออกต่อไป อาจจะเป็นมาตรการกระตุ้นจากฝั่งอุปสงค์ เช่น ผ่อนคลายเกณฑ์การซื้อบ้าน หรือปรับลดอัตราดอกเบี้ยสินเชื่อบ้าน นักวิเคราะห์ให้ความเห็นว่ามาตรการกระตุ้นจากฝั่งอุปทานแต่เพียงด้านเดียวอาจไม่เพียงพอให้ตลาดอสังหาริมทรัพย์ในจีนฟื้นได้อย่างยั่งยืน จึงมองว่า มาตรการกระตุ้นทางฝั่งอุปสงค์จะมีส่วนช่วยหนุนธุรกิจได้อีกทางหนึ่ง โดยหวังว่า ทางการจีนจะปรับลดการวางเงินดาวน์เพื่อกระตุ้นให้คนอยากซื้อบ้านมากขึ้น ทั้งนี้ ตัวเลข Saving Rate ล่าสุดของจีนปรับตัวสูงขึ้น 15 % YoY YTD มาอยู่ที่ […]
เศรษฐกิจอินเดียโตแซงจีนปีนี้ นักวิเคราะห์มองเอเชียเด่นน่าลงทุนสุด
องค์การเพื่อความร่วมมือและการพัฒนาทางเศรษฐกิจ หรือ OECD คาดการณ์ว่า การเติบโตทางเศรษฐกิจของอินเดียจะก้าวข้ามสาธารณรัฐประชาชนจีนในปีนี้ และปีถัดไป รายงานแนวโน้มการเติบโตทางเศรษฐกิจล่าสุดของ OECD ระบุว่า อินเดีย จีน และอินโดนีเซีย จะมีผลิตภัณฑ์มวลรวมในประเทศ หรือ จีดีพี สูงเป็นอันดับต้นๆ ในปี 2566 และ 2567 โดยทั่วโลกคาดว่าจะเห็นการเติบโตเฉลี่ยอยู่ที่ 2.7% ปีนี้ ซึ่งจะเป็นอัตราการเติบโตเฉลี่ยของโลกที่ช้าที่สุดเป็นอันดับสอง นับตั้งแต่วิกฤตการณ์การเงินในช่วง พ.ศ. 2550–2551 หากไม่รวมปี 2563 ที่เกิดสถานการณ์โควิดระบาด Clare Lombardelli หัวหน้าฝ่ายเศรษฐกิจของ OECD ระบุว่า ราคาพลังงาน อัตราเงินเฟ้อ ปัญหาคอขวดที่ผ่อนคลาย รวมถึงการเปิดประเทศของจีน ตลาดแรงงานที่แข็งแกร่ง และการเงินของครัวเรือนที่คงตัว ล้วนแล้วแต่ส่งผลบวกต่อคาดการณ์การฟื้นตัว อย่างไรก็ตาม การฟื้นตัวจะยังอ่อนแอหากเทียบกับการเติบโตเฉลี่ยของโลกในปีอื่นๆ พร้อมกันนั้นยังกล่าวเพิ่มด้วยว่า ผู้กำหนดนโยบายการเงินจะต้องเผชิญกับหนทางที่ยากลำบาก OECD คาดการณ์ว่า การเติบโตทางเศรษฐกิจของอินเดียในปีนี้จะอยู่ที่ 6% ส่วนจีนจะเห็นการเติบโต 5.4% และ […]
แบงก์ใหญ่จีนลดดอกเบี้ยเงินฝาก รัฐบาลปักกิ่งเร่งกระตุ้นการบริโภคและการลงทุน
ธนาคารขนาดใหญ่ของจีนหลายแห่งได้ปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝากในสกุลเงินหยวน เมื่อวันพฤหัสบดี (8 มิ.ย.) เพื่อเป็นการลดแรงกดดันต่ออัตราการทำกำไร และเป็นการลดต้นทุนการกู้ยืม ซึ่งช่วยให้ภาคธุรกิจการเงินและเศรษฐกิจจีนในวงกว้างมีความผ่อนคลายมากขึ้น ธนาคารอินดัสเตรียล แอนด์ คอมเมอร์เชียล แบงก์ ออฟ ไชนา ลิมิเต็ด (ICBC) ธนาคารเพื่อการเกษตรแห่งประเทศจีนแบงก์ ออฟ ไชน่า และธนาคารการก่อสร้างจีน โดยข้อมูลจากเว็บไซต์ของแต่ละธนาคารทั้งหมดนี้ ระบุว่า ปรับลดอัตราดอกเบี้ยลงมีผลตั้งแต่วันพฤหัสบดี (8 มิ.ย.) เป็นต้นไป ธนาคารของรัฐเหล่านี้ได้ปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝากกระแสรายวันลง 0.05% และดอกเบี้ยเงินฝากประจำ 3 ปี และ 5 ปี ลง 0.15% ซึ่งเป็นการปรับลดดอกเบี้ยเป็นครั้งที่ 2 ภายในรอบ 1 ปี ซึ่งการปรับลดดอกเบี้ยครั้งก่อนเกิดขึ้นในเดือน ก.ย.ปีที่แล้ว นาย Gary Ng นักเศรษฐศาสตร์อาวุโสเอเชียแปซิฟิกของบริษัท Natixis กล่าวว่า “การปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝากจะผลักดันการออมไปสู่การบริโภคและการลงทุนและผ่อนคลายแรงกดดันต่อส่วนต่างรายได้ดอกเบี้ยสุทธิ (NIM) […]
นักลงทุนต่างชาติเทขาย “หุ้นจีน” กว่า 1.71 พันล้านดอลลาร์ในเดือน พ.ค.
นักลงทุนต่างชาติเทขาย “หุ้นจีน” ในเดือนพฤษภาคม 2566 กว่า 1.71 พันล้านดอลลาร์ โดยได้รับแรงส่งในเดือนพฤษภาคม เนื่องจากดีมานด์ในประเทศและความคาดหวังต่อผลประกอบการของบริษัทที่อ่อนแอ ส่งผลให้ตลาดหุ้นจีนและฮ่องกงร่วงลงอย่างมาก เมื่อวันที่ 1 มิถุนายน 2566 สำนักข่าวรอยเตอร์ รายงานว่า ข้อมูลของ Refinitiv แสดงให้เห็นว่า ชาวต่างชาติขายหุ้นจีนมูลค่า 1.71 พันล้านดอลลาร์ในเดือนพฤษภาคม ผ่านทาง Stock Connect ซึ่งเป็นการเชื่อมโยงข้ามพรมแดนที่สำคัญระหว่างการแลกเปลี่ยนของจีนและฮ่องกง หลังจากขายไป 659 ล้านดอลลาร์ในเดือนเมษายน ซึ่งการขายดังกล่าวถือเป็นการพลิกกลับอย่างช้าๆ ของการลงทุนจำนวนมากที่มีมูลค่ารวม 2.092 หมื่นล้านดอลลาร์ในเดือนมกราคม 2566 เมื่อจีนกลับมาเปิดเศรษฐกิจอีกครั้ง หลังจากมีข้อจำกัดเรื่องโควิดนาน 3 ปี ซึ่งกระตุ้นให้เกิดกระแสความคาดหวังในเชิงบวกสำหรับการเติบโต ความหวังดังกล่าวพังทลายลง เมื่อดีมานด์ในประเทศและต่างประเทศร่วงโรย และการฟื้นตัวก็ไม่สม่ำเสมอ จากข้อมูลของสำนักงานสถิติแห่งชาติของจีน กำไรของบริษัทอุตสาหกรรมของจีนตกลงในช่วง 4 เดือนแรกของปี แม้จะมีการไหลออกในเดือนกุมภาพันธ์ เมษายน และพฤษภาคม แต่การซื้อหุ้นสุทธิของชาวต่างชาติในจีนยังคงอยู่ที่ […]
‘อีลอน มัสก์’ เยือนจีน สานต่อโครงการลงทุนอภิมหาโปรเจ็คท์
อีลอน มัสก์ มหาเศรษฐีโลก ซีอีโอ บริษัทเทสลา เดินทางเยือนจีนอีกครั้ง พร้อมประกาศเจตจำนง เพิ่มการลงทุนด้านตลาดยานยนต์ไฟฟ้าในจีน เดินหน้าโรงงานขนาดใหญ่ผลิตแบตเตอรี่ที่เซี่ยงไฮ้ สำนักข่าวต่างประเทศ รายงานจากกรุงปักกิ่ง ประเทศจีน วันนี้ (31 พ.ค.) ระบุ นายฉิน กัง รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการต่างประเทศจีน ได้ให้การต้อนรับ นายอีลอน มัสก์ มหาเศรษฐีนักธุรกิจ และประธานคณะเจ้าหน้าที่บริหาร ( ซีอีโอ ) ของ บริษัทเทสลา ผู้ผลิตรถยนต์ไฟฟ้ารายใหญ่ของโลก ซึ่งกำลังเดินทางเยือนจีน เริ่มตั้งแต่เมื่อวันอังคารที่ผ่านมา (30 พ.ค.) โดยครั้งนี้ นับเป็นการเยือนจีนครั้งแรกของนายมัสก์ในรอบกว่า 3 ปี หรือเป็นครั้งแรก นับตั้งแต่ผ่านพ้นการแพร่ระบาดใหญ่ของโควิด-19 นั่นเอง กระทรวงการต่างประเทศจีน ออกแถลงการณ์ เกี่ยวกับการพบหารือครั้งนี้ว่า ซีอีโอของเทสลามีความมุ่งมั่นที่จะขยายธุรกิจในจีน และยังเน้นย้ำว่า เทสลาไม่เห็นด้วยกับการใช้นโยบายแบ่งแยกทางธุรกิจ ขณะที่ นายฉินกล่าวกับนายมัสก์ว่า รัฐบาลปักกิ่งยินดีสร้างเสริมสภาพแวดล้อมทางธุรกิจ ให้มีความเป็นมิตร และมุ่งเน้นแนวคิดกลไกตลาดตามหลักนิติธรรมสำหรับบริษัทต่างชาติทุกราย ปัจจุบัน จีนเป็นตลาดยานยนต์ไฟฟ้าขนาดใหญ่ที่สุดของโลก และเป็นตลาดต่างประเทศที่ใหญ่ที่สุดของเทสลาด้วย โดยบริษัทประกาศเมื่อเดือนเม.ย. ที่ผ่านมาว่า มีโครงการลงทุนเตรียมสร้างโรงงานแห่งที่สองในจีน […]